آیا یک نمونه کارها 100 ٪ سهام معقول است؟

با توجه به عملکرد طولانی مدت سالم بازار سهام ، برخی از مشتریان ممکن است تعجب کنند که آیا این هزینه برای سرمایه گذاری 100 ٪ از اوراق بهادار خود در سهام پرداخت می کند.

در حقیقت ، بن کارلسون ، مدیر مدیریت دارایی مؤسسه مدیریت ثروت Ritholtz ، اخیراً در وبلاگ "یک Sate of Sense Sense" خود نوشت که یکی از خوانندگان در مورد سرمایه گذاری حساب های بازنشستگی کاملاً در سهام خواسته بود. یکی دیگر از این سؤال که چرا بازنشستگان به سهام خود آویزان نمی شوند و به آنها اجازه می دهند رشد خود را ادامه دهند.

این سؤالات پس از آن مطرح شد که کارلسون نمودار را با داده های NYU نشان داد که بازده سالانه S& P 500 را در طی یک قرن نشان می دهد ، و سالها از این تعداد دور است - و بیش از 50 سال که در آن شاخص (یا پیش سازها) 10 ٪ یا بیشتر بازگشت.

از آنجا که بسیاری از تصمیمات مالی بر وضعیت خاص مشتری قرار دارد ، جای تعجب ندارد که کارلسون گفت "بستگی دارد" آیا سرمایه گذاری کامل در سهام معقول است.

وی نوشت: "از نظر تئوری ، جوانان سرمایه گذاری برای بازنشستگی باید کاملاً 100 ٪ از نمونه کارها خود را در سهام سرمایه گذاری کنند."وی افزود: بهترین سناریو برای سرمایه گذاران جوان ، توانایی قرار دادن پول بیشتر برای کار در هنگام اسلاید بازار و به همراه آوردن قیمت های پایین تر است.

به گفته کارلسون ، این سناریو ، سرمایه گذار را ملزم به صرفه جویی در حتی در زمان سخت بازار می کند ، که پیشنهاد می کند بهترین دارایی مالی جوانان "سرمایه انسانی" آنها است ، یعنی توانایی و توانایی پس انداز آینده آنها.

با این حال ، این سرمایه انسانی با افزایش سن مردم کاهش می یابد ، "و" و نمونه کارها شما در نهایت به بزرگترین دارایی شما تبدیل می شود. "

سرمایه گذاران مسن تمایل دارند از انباشت ثروت به یک ذهنیت حفظ ثروت تغییر دهند و پول نقد و اوراق قرضه را در اوراق بهادار خود درج کنند ، بنابراین آنها مجبور نیستند دارایی های خود را که ارزش خود را در یک بازار خرس از دست داده اند ، بفروشند ، که از آن می تواند سالها طول بکشدحتی ، او گفت.

بدون پاسخ جهانی

کارلسون ، 41 ساله ، گفت: "هیچ پاسخی جهانی برای هر سرمایه گذار وجود ندارد ، بنابراین مهم است که از طریق شگفتی های صعودی-دستاوردهای طولانی مدت-و شوک های نزولی-بازارهای خرس طولانی فکر کنید."سرمایه گذاری در سهام یا اوراق بهادار مشابه اما این که او نقدی و ذخایر اوراق قرضه کوتاه مدت را نگه می دارد.

ThinkAdvisor از سایر متخصصان سرمایه گذاری خواست تا این سؤال را انجام دهند.

پیتر مالوک ، رئیس جمهور و مدیر عامل برنامه ریزی خلاق ، اظهار داشت که علی رغم سابقه بلند مدت قوی برای سهام ، برخی از متنوع سازی معنا پیدا می کند.

وی گفت: "بیش از 10 سال یا بیشتر ، این شانس بسیار زیاد است که سهام از اوراق قرضه بهتر خواهد بود. وی در روز جمعه گفت: مردم غالباً شکاف درآمد بین اوراق و سهام را بیش از حد ارزیابی می کنند ، "وی از طریق ایمیل گفت که سهام آنها برخی از درآمد و اوراق بهادار با کیفیت تولید نمی کنند.

آخرین

Sanctuary مدیرعامل را به دلیل اتهامات سوء رفتار اخراج کرد ، نمایشگاه ها

در هنگام تهیه برنامه های درآمد بازنشستگی ، از هزینه اضافی Medicare استفاده کنید

خیابان ایالتی برای ادغام Cap ETF 1. 8B دلار در خواهر و برادر بزرگتر

FMG از OpenAi ، جلیقه در موتور محتوای جدید برای مشاوران استفاده می کند

ریسک بزرگ در جبران خسارت سهام و اینکه چگونه مشاوران می توانند کمک کنند

پادکست ها

برای به دست آوردن اطلاعات مورد نیاز برای حل چالش های تجاری به پادکست های رایگان گوش دهید!

اطلاعات بیشتر در مورد این موضوع

سهام با دوز مضاعف از هولناک پاول

زنان مردان را در اعتماد به نفس بازنشستگی ، سواد مالی: بررسی BMO تاخیر می کنند

12 منطقه بدترین مترو برای صاحبان خانه بار اول

سیگل: داده های اقتصادی قوی "واقعاً تصویر را تغییر داده است"

مرکز منابع

از مدیریت سرمایه گذاری جان هنکوک از خدمات سرمایه گذاری T. Rowe Price ، Inc. از Orion Advisor Tech

وی افزود: "من ترجیح می دهم سهام اضافه وزن را تا حد امکان داشته باشم ،" وی افزود: "فقط به اندازه کافی در اوراق قرضه برای تأمین نیازها در طی پنج تا هفت سال آینده حفظ می شود ، یا برای کسانی که به سادگی نمی توانند نوسانات موجود در سهام را معده کنند ، به خصوص اگرآنها می توانند تمام اهداف خود را با یک نمونه کارها کم نظیر انجام دهند.

"با این حال ، منطقی نیست که داشتن یک نمونه کار تمام سهام فقط به این دلیل که احتمالاً عملکرد بسیار بهتری خواهد داشت. برای کسانی که بیشتر از آنچه نیاز دارند و نوسانات قیمت وحشی را دوست ندارند ، اوراق قرضه علاوه بر این برای بیرون کشیدن درام غیر ضروری است. "

Jon Luskin ، میزبان زنده Bogleheads ، صاحب برنامه ریزی مالی Luskin و یک مشاور سرمایه گذاری ثبت شده ، گفت: یک سبد سهام کاملاً سهام می تواند برای برخی معنا پیدا کند.

وی گفت: "به طور کلی ، برای برخی از سرمایه گذاران که برای مدت طولانی به پول احتیاج ندارند و معده آهن را برای چسبیدن به آن دارند ، یک نمونه کارها 100 ٪ سهام غیر منطقی نیست."وی گفت: "برای سرمایه گذاران جوان به دور از بازنشستگی - یا برای کسانی که برای میراث سرمایه گذاری می کنند ، یک سبد سهام 100 ٪ می تواند مناسب باشد.

"البته ، هر زمان که سرمایه گذاری می کرد ، افراد باید نه تنها بر روی ریسک مناسب متمرکز شوند - به آنها کمک می کند تا با برنامه سرمایه گذاری خود کنار بیایند - بلکه هزینه های کم و متنوع بودن را نیز نگه می دارند. به گفته این ، یک نمونه کارها 100 ٪ سهام ساخته شده از بودجه کم هزینه و متنوع می تواند برای برخی مناسب باشد. "

وی گفت: "ایجاد یک پرونده برای بودجه های بالا با منابع کمتری و استدلال برای انتخاب تعداد انگشت شماری از سهام فردی ، چالش برانگیزتر است ، توضیح داد:" شانس هایی که شخص به خوبی انجام می دهد به عنوان یک انتخاب کننده سهام وحشتناک است. همین امر در مورد پرداخت هزینه های بالا برای سرمایه گذاری نیز هست. اگر هزینه بیشتری برای سرمایه گذاری بپردازید ، احتمالاً صندوق های شاخص کم هزینه را تحت فشار قرار می دهید. "

کریستین بنز ، مدیر امور مالی شخصی مورنینگستار ، در اتخاذ یک موضع همه جانبه احتیاط کرد.

وی گفت: "در حالی که ممکن است یک نمونه کارها یا عمدتاً سهام عدالت برای کسانی که سالها تا زمان بازنشستگی دارند معقول باشد ، تحقیقات ما به ارزش یک تخصیص دارایی متعادل برای افرادی که به طور جدی روی اوراق بهادار خود می کشند ، اشاره کرد."

به عنوان مثال ، برای بازنشستگان که انتظار دارند به مدت 30 سال در اوراق بهادار خود ضربه بزنند ، ما دریافتیم که تخصیص سهام بین 30 تا 60 ٪ بالاترین درصد شروع برداشت را ارائه می دهد-بهتر از پرتفوی سنگین سهام. "

وی خاطرنشان کرد: حتی باتری های جوان معمولاً علاوه بر بازنشستگی ، مانند عروسی یا پرداخت خانه ، برای اهداف متوسط یا کوتاه مدت صرفه جویی می کنند. بنز افزود: سهام بیش از یک افق 10 ساله بسیار غیرقابل اعتماد است ، بنابراین برای پولی که سرمایه گذاران قصد دارند ظرف 10 سال هزینه کنند ، "من استدلال می کنم که داشتن ترکیبی از صندوق های پول نقد و اوراق قرضه بسیار باهوش تر است."

وی گفت: "اگر یک سرمایه گذار می خواست سهام خود را برای پتانسیل رشد در" هزینه 10 سال "در نظر بگیرد ، باید درصد نسبتاً کمی باشد."

(تصویر: بن کارلسون از مدیریت ثروت Ritholtz)