سرمایه گذاری متناقض و آنچه در آن است

ساخت وبلاگ

سرمایه گذاری متناقض به استراتژی سرمایه گذاری اشاره دارد که در آن سرمایه گذاران بر خلاف روندهایی که اکثریت دنبال می شوند ، پیش می روند. سرمایه گذاران متضاد وقتی اکثر سرمایه گذاران برعکس عمل می کنند ، سهام را خریداری یا می فروشند. به طور معمول ، سرمایه گذاران که درگیر سرمایه گذاری متناقض هستند ، این کار را با یک دیدگاه بلند مدت انجام می دهند.

این استراتژی را می توان با سهام ، با کل بخش صنعت یا با بازارهای گاو نر یا بازارهای خرس استفاده کرد. بازار خرس زمانی اتفاق می افتد که روند نزولی در بازار وجود داشته باشد که برای مدت زمان طولانی تر از تصحیح بازار سهام ادامه داشته باشد. در مقابل ، هنگامی که بازار به صعود خود ادامه می دهد ، یک بازار خرس رخ می دهد.

برخی از سرمایه گذاران مشهور مخالف چه کسانی هستند؟

چندین سرمایه گذار مشهور وجود دارند که مشغول فعالیت سرمایه گذاری متضاد بوده اند. وارن بوفه می گوید که دوره مناسب برای سرمایه گذاری در سهام زمانی اتفاق می افتد که روند بازار باعث کاهش قیمت شود. او می گوید که مردم باید "حریص باشند که دیگران از آن ترسیده باشند".

دیوید درمن ، ناشر استراتژی های سرمایه گذاری متناقض: نسل بعدی ، فکر می کند که سرمایه گذاران به دلیل تأثیر رسانه ها اغراق می کنند. این امر باعث می شود سهام محبوب بیش از حد گران شود در حالی که درآمد سهام با ارزش پایین دست کم گرفته می شود. این امر باعث می شود قیمت های رو به بالا و سقوط شدید برای سهام موجود در آتش سوزی باشد و این فرصت را برای سرمایه گذاران فراهم می کند تا سهام کم ارزش را انتخاب کنند تا به مخلوط های کلاس دارایی خود اضافه کنند.

مایکل بری مشخص کرد که بازار فرعی به اشتباه قیمت و بیش از حد احساساتی است. Burry متعلق به Scion Capital بود که از بازار وام مسکن زیرپرداخت کوتاه و سود می برد. The Big Short توسط مایکل لوئیس نوشته شده است و در فیلمی ساخته شده است که این حرکت سرمایه گذاری متضاد را مستند می کند.

See articles on contrarian investing and how contrarian investors think at M1 Finance

آمار بازارهای مالی ، سرمایه گذاران ایالات متحده

بین سالهای 2008 و 2016 ، درصد آمریکایی هایی که در بورس سهام سرمایه گذاری شده اند از 62 ٪ به 52 ٪ کاهش یافته است. در بین افرادی که در حال حاضر در بورس سهام سرمایه گذاری می کنند ، 50 ٪ کمتر از 40،000 دلار در مخلوط های کلاس دارایی خود سرمایه گذاری کرده اند.

در بین افرادی که در بورس سهام سرمایه گذاری نشده اند ، 21 ٪ می گویند که به کارگزاران اعتماد ندارند در حالی که 53 ٪ اظهار داشتند که پولی برای سرمایه گذاری در دسترس ندارند. برای 90 ٪ از خانوارهای آمریکایی ، تغییر بازار 10 ٪ ، که برای نشان دادن اصلاح بازار کافی است ، دارایی های ثروت آنها فقط 1 ٪ تا 2 ٪ تأثیر خواهد گذاشت.

چه نوع سرمایه گذار متضاد است؟

سرمایه گذارانی که تمایل دارند در انتخاب سرمایه گذاری خود مخالف باشند ، تمایل دارند که به طور کامل در مورد شرکت ها و اصول خود تحقیق کنند. شرکت هایی که انتخاب شده اند ، تمایل به شهرت محکم و حاشیه سود پایدار دارند.

سرمایه گذاری متناقض از بازار گاو نر یا نمای بازار خرس پیروی نمی کند. آنها معتقدند که ارزش یک سرمایه گذاری زیر ارزش ذاتی آن است. به همین ترتیب ، آنها سرمایه گذاری را ارائه فرصتی برای سودآوری می دانند. این نوع سرمایه گذاران به جای سرمایه گذاری فقط در بازارهای گاو نر ، هر زمان که سهام کم ارزش باشد سرمایه گذاری می کنند.

روشهای متضاد

روش های مختلفی وجود دارد که برای سرمایه گذاری متضاد استفاده می شود. این سرمایه گذاران به طور معمول مهارت های تحقیقاتی قوی دارند و شرکت هایی را انتخاب می کنند که به شدت تأمین مالی می شوند ، به دلایل اشتباه کم ارزش هستند و حاشیه سود خوبی دارند.

نسبت قیمت به سود در آن مشخص شده است ، اما نسبت P/E تنها چیزی نیست که در نظر گرفته می شود. شما باید به دنبال سهام باشید که قیمت کم نسبت به درآمد یا نسبت P/E داشته باشند.

نسبت قیمت به سود یا نسبت P/E قیمت فعلی سهام را در مقایسه با سود آن برای هر سهم اندازه گیری می کند. نسبت P/E با ضرب قیمت سهم توسط تعداد سهام کاملاً رقیق که برجسته هستند تعیین می شود. سپس ، شما محصول را با مجموع آنچه شرکت در طی چهار چهارم گذشته به دست آورده است تقسیم می کنید تا نسبت قیمت به درآمد سهام را تعیین کنید.

شما باید تشخیص دهید که حرکات اغراق آمیز هستند ، یعنی وقتی آنها از یک نقطه معقول گذشته می روند. بازار به دلیل واکنش بیش از حد که باعث اغراق در مبلغ افزایش قیمت می شود و کاهش می یابد ، روی کوتاه مدت تمرکز دارد. این به سرمایه گذاران آگاه اجازه می دهد تا سود کسب کنند.

سرمایه گذاری متناقض شامل خرید در هنگام خرید دیگران و فروش دیگران در هنگام خرید دیگران است. مخالفان به طور معمول اوراق بهادار کم ارزش به نام سگ را خریداری می کنند و اوراق بهادار داغ را که افراد دیگر می خواهند می فروشند. آنها توجه نمی کنند که آیا بازار یک بازار خرس است یا گاو نر.

Checkout contrarian investing and how contrarian investors think at M1 Finance

اگر شما یک سرمایه گذار ماهر باشید که بتواند موقعیت طولانی داشته باشد و قادر به مشاهده روند بازار رفتاری باشد ، می تواند یک فرصت عالی برای سرمایه گذاری ارائه دهد. اگر سهام کم ارزش را شناسایی کنید اما انتظار دارید در آینده رونق بگیرید ، می توانید در آن سرمایه گذاری کنید. این به عنوان سرمایه گذاری Trend نامیده می شود و شامل خرید سهام قبل از روند به سمت بالا و سپس سوار شدن به روند قبل از فروش است.

عامل اصلی تعیین این است که پس از بهبود سهام، کدام سهام را بخریم و بفروشیم. نکته کلیدی این است که نگاهی بلندمدت به سرمایه گذاری خود داشته باشید. این کمک می کند تا تأثیر نوسانات ناشی از نوسانات کوتاه مدت بازار به حداقل برسد.

چگونه مانند یک مخالف فکر کنیم

برای اینکه مانند یک مخالف فکر کنید، می توانید چندین کار را انجام دهید. برای پی بردن به دوره های نوسان بالا، به شاخص هایی مانند شاخص نوسانات مبادله گزینه های هیئت مدیره شیکاگو یا VIX نگاه کنید. پی بردن به دوره‌های نوسان بالا که ناشی از اغراق عاطفی فعالان بازار است، می‌تواند فرصت‌های خرید مطلوبی را ایجاد کند.

حجم معاملات بالا را شناسایی کنید که نشان دهنده علاقه سرمایه گذاران و احتمال بیش از حد ارزش گذاری سهام است. به جای سرمایه گذاری در این نوع سهام با حجم بالا، به دنبال سهامی باشید که ارزش آنها کمتر است. یکی دیگر از شاخص های بالقوه قیمت گذاری نادرست سهام، سطح بالای علاقه سرمایه گذاران است.

برخی از شاخص‌هایی که باید هنگام سرمایه‌گذاری برعکس در سهام به دنبال آن‌ها باشید عبارتند از:

  • نسبت قیمت به درآمد پایین
  • قیمت پایین به جریان نقدی
  • قیمت پایین برای رزرو
  • قیمت پایین به سود سهام

20 درصد پایین بازار تمرکز است. عوامل دیگری که باید در نظر بگیرید عبارتند از:

  • نسبت پرداخت پایین
  • بازده بالای سهام
  • بازده سود سهام بالاتر از متوسط
  • حاشیه سود قبل از مالیات حداقل 8 درصد

سهامی را بخرید که به عنوان فروش رتبه بندی می شود و تا زمانی که قیمت آنها بهبود یابد، آنها را نگه دارید. هنگامی که قیمت آنها بهبود یافت، آنها را بفروشید. سهامی که توسط تحلیلگران کاهش یافته است را بفروشید. از آنجایی که این سهام معمولاً از روندهای بازار عقب هستند، قبل از قرار دادن آنها در لیست خود، به دنبال نظرات متخصص در مورد سهام باشید.

به دنبال فروش کوتاه باشید. این زمانی اتفاق می افتد که سهام قرض گرفته شده بلافاصله به قصد خرید آنها با قیمت پایین تر به فروش می رسد تا آنها را به وام دهنده بازگرداند و از مابه التفاوت سود ببرند. در این تحلیل باید از نسبت بهره کوتاه استفاده شود. به طور معمول، سهام دارای رتبه پنج یا کمتر هستند. این بدان معنی است که شما باید نسبت های شش یا بالاتر را هدف قرار دهید. این روشی است که معمولاً فقط توسط سرمایه گذاران باهوش استفاده می شود.

به دنبال سود مؤسسه بزرگی باشید که مالکیت آن بیش از 65 درصد است. حداقل مطلق 50٪ مالکیت است. ایده پشت این کار این است که سرمایه گذاران نهادی قیمت را بالا ببرند.

بالاخره باید از اخبار مالی جلوتر باشید. به محض رسیدن، ممکن است فرصت شما قبلاً سپری شده باشد.

سرمایه گذاری ارزشی در مقابل سرمایه گذاری متضاد

شباهت هایی بین سرمایه گذاری متضاد و سرمایه گذاری ارزشی وجود دارد. وارن بافت درگیر سرمایه گذاری ارزشی است، که یک استراتژی سرمایه گذاری است که در آن سهام انتخاب شده به نظر می رسد کمتر از ارزش ذاتی خود معامله می شوند.

وقتی سرمایه گذاران از نظریه سرمایه گذاری ارزش پیروی می کنند، سعی می کنند سهام های کم ارزش را شناسایی کرده و سپس آنها را خریداری کنند. برای اینکه یک سرمایه گذار ارزشی باشید، به دنبال موارد زیر در سهام باشید:

  • کمتر از متوسط نسبت قیمت به کتاب
  • کمتر از میانگین قیمت به درآمد یا نسبت P/E
  • بازده سود سهام بالاتر از متوسط

رویکردی که وارن بافت استفاده می کند این است که بازار تمایل دارد نسبت به اخبار مالی بیش از حد واکنش نشان دهد. این امر باعث می‌شود که تغییرات قیمت سهام در کوتاه‌مدت به عوامل بنیادی شرکت در بلندمدت مرتبط نباشد.

هر دو استراتژی بر اساس خوانش سرمایه گذاران از روندهای فعلی بازار به دنبال اوراق بهادار کم ارزش هستند. هر دو نوع سرمایه گذار به دنبال قیمت سهامی هستند که کمتر از ارزش ذاتی شرکت باشد.

Get information on contrarian investing and how contrarian investors think at M1 Finance

سگ های داو

عبارت "سگ های داو" در سال 1991 در کتاب مایکل بی اوهیگین، "ضربه زدن داو" به وجود آمد. این یک استراتژی سرمایه گذاری ارزشی است که برای عملکرد تا حد امکان نزدیک به داو ایجاد شده است. این یک استراتژی سود سهام محافظه کارانه و بلندمدت است که شما را تشویق می کند تا در 10 سهام دارای سود سهام با بالاترین سود سهام که هر ساله در میانگین صنعتی داوجونز فهرست شده اند، سرمایه گذاری کنید.

داو جونز Industrial Average یا DJIA شاخصی است که 30 شرکت بزرگ سهامی عام را که در بورس اوراق بهادار نیویورک یا NYSE و NASDAQ معامله می‌کنند، ردیابی می‌کند. DJIA در سال 1896 توسط چارلز داو و ادوارد جونز ایجاد شد.

سهام سود سهام با بازده بالا سهامی هستند که سود نسبتاً بالایی پرداخت می کنند و قیمت سهام نسبتاً پایینی دارند. شرکت‌هایی که دارای تراشه‌های آبی هستند، ارزش‌های بازاری 10 میلیارد دلاری یا بیشتر دارند. این شرکت ها همچنین دارای تاریخچه رشد قوی و پتانسیل های آینده هستند، در شاخص های اصلی بازار فهرست شده اند و معمولاً سود سهام پرداخت می کنند.

سگ های استراتژی DOW در چهار سال گذشته و در هفت سال از 10 سال گذشته عملکرد بهتری از بازار داشته اند. برای اجرای این استراتژی، به DJIA در آخرین روز سال نگاه کنید و 10 سهام سود سهام پربازده را که بالاترین هستند انتخاب کنید. در سال جدید، در اولین روز معاملاتی سال، در هر یک از سهام به همان میزان دلار سرمایه گذاری کنید. سبد اصلی خود را برای سال نگه دارید. در آغاز هر سال بعد، این روند را تکرار کنید.

سرمایه گذاران این نوع ذهنیت متضاد را به اوراق بهادار متنوع خود اضافه می کنند زیرا امیدوارند بازده رو به رشد داشته باشند که در دراز مدت ارزش را به شما اضافه می کند.

سرمایه گذاری Contrarian یک استراتژی سرمایه گذاری است که اگر یک سرمایه گذار زرنگ و دانا باشید ، می تواند به شما کمک کند تا ثروت خود را سریعتر بسازید. امور مالی M1 ممکن است به شما در ایجاد ثروت کمک کند حتی اگر تازه وارد سرمایه گذاری شوید و با این استراتژی سرمایه گذاری نسبتاً ناآشنا هستید.

Lea about contrarian investing and how contrarian investors think at M1 Finance

امور مالی M1 می تواند به ساخت ثروت شما کمک کند

M1 Finance یک کارگزاری آنلاین است که به شما کمک می کند تا نحوه سرمایه گذاری در بازارهای خرس و بازارهای گاو را درک کنید. هنگامی که با مالی M1 سرمایه گذاری می کنید ، می توانید از سرمایه گذاری ساده و ایمن لذت ببرید که رایگان است. امور مالی M1 کمیسیون ها یا هزینه های مدیریتی را شارژ نمی کند و به سرمایه گذاری های شما اجازه می دهد سریعتر رشد کنند.

علاوه بر حساب های سرمایه گذاری ، M1 همچنین یک روش ساده و کم هزینه برای وام گرفتن پول با وام M1 را ارائه می دهد. این یک خط اعتبار نمونه کارها است که به شما امکان می دهد تا 35 ٪ از ارزش نمونه کارها خود را در حاشیه وام بگیرید. سپس می توانید وام را با نرخ کم بهره در برنامه ای که انتخاب می کنید بازپرداخت کنید.

برای پرداخت بدهی گران قیمت خود می توانید از وام M1 استفاده کنید. هنگامی که از وام M1 استفاده می کنید ، کسر مالیات بیشتری نسبت به بیشتر خطوط اعتباری در خانه دارد. اگر یک حساب کاربری واجد شرایط با 10،000 دلار یا بیشتر دارید ، می توانید فوراً به پول دسترسی پیدا کنید بدون اینکه مدارک اضافی را پر کنید ، با افسران وام برخورد کنید یا به چک های اعتباری ارسال کنید.

حساب خود را با مالی M1 سفارشی کنید

هنگامی که یک حساب کاربری را با M1 Finance باز می کنید ، می توانید سرمایه گذاری را در یک کلاس دارایی که ترجیح می دهید انتخاب کنید و با توانایی خود در تحمل ریسک مطابقت داشته باشید. سرمایه گذاران خودتان می توانند از سرمایه گذاری ساده ، رایگان و ایمن با M1 لذت ببرند. می توانید سرمایه گذاری را به صورت رایگان شروع کنید و می توانید بدون سازش در کلاس دارایی یا کلاس های مورد نظر خود سرمایه گذاری کنید.

مالی M1 به همه اجازه می دهد بدون شارژ هزینه های معاملاتی یا کمیسیون از سرمایه گذاری رایگان و خودکار لذت ببرند. کارگزاری به شما می آموزد که چگونه پول خود را مدیریت کنید تا بتوانید به طور بالقوه درآمد بیشتری کسب کنید. روند سرمایه گذاری در امور مالی M1 به صورت خودکار است که باعث می شود عادت های مالی خوب بی دردسر باشد. هر سکه ای که سرمایه گذاری می کنید برای شما کار می کند تا بتوانید از بازده های بهتری لذت ببرید.

With free investing, <img src=

فارکس کاران ایران...
ما را در سایت فارکس کاران ایران دنبال می کنید

برچسب : نویسنده : ديناروند فهيمه بازدید : 55 تاريخ : شنبه 20 خرداد 1402 ساعت: 0:05