چگونه مانند مدیر صندوق پرچین تجارت کنیم

آیا می خواهید به همان نوع بازده هایی که صندوق های تامینی به طور مداوم انجام می دهند ، دست یابید؟

این ممکن است آسان تر از آنچه فکر می کنید باشد.

حتی اگر صندوق های پرچین میلیاردها دلار را مدیریت می کنند ، آنها از استراتژی های تجاری مشهور استفاده می کنند که هدف آن کاهش خطر کلی بازار آنها در حالی است که همزمان عملکرد معاملات خود را افزایش می دهد.

ما برخی از مهمترین تکنیک های مورد استفاده صندوق های تامینی را برای ضرب و شتم بازار خلاصه کرده ایم. احساس راحتی کنید که آنها را امتحان کنید و مواردی را که با سبک تجارت شما مطابقت دارند ، اتخاذ کنید.

صندوق های تامینی چیست و چگونه تجارت می کنند؟

صندوق های پرچین با استفاده از صندوق های جمع شده جمع آوری شده از سرمایه گذاران ، در بازارهای مختلف مالی سرمایه گذاری می کنند.

آنها از استراتژی های مختلف معاملاتی مختلف برای تقویت عملکرد و بازده سرمایه گذاران خود استفاده می کنند. معمولاً صندوق های پرچین فقط برای افراد با ارزش و سرمایه گذاران حرفه ای در دسترس هستند ، زیرا نسبت به سایر انواع وجوه مانند صندوق های متقابل کمتر تنظیم می شوند.

آیا می دانید؟ صندوق های پرچین اغلب برای افزایش سود خود از اهرم ، یعنی پول وام گرفته شده استفاده می کنند ..

تا زمانی که بازده بالقوه سرمایه گذاری از هزینه های مرتبط با صندوق های وام گرفته شده فراتر رود ، تجارت با اهرم می تواند بازده صندوق پرچین را به میزان قابل توجهی افزایش دهد. متأسفانه ، از آنجا که اهرم یک شمشیر دو لبه است که ضررهای احتمالی را نیز افزایش می دهد ، بسیاری از صندوق های پرچین از زمان بحران مالی سال 2008 تجارت خود را متوقف کرده اند.

خواندن:

• چرا معاملات روز کار نمی کند (و آنچه می توانید در مورد آن انجام دهید)
• خاطرات: روزی اگر زندگی یک روز معامله گر باشد
• کشف کنید که چگونه می توانید یک معامله گر حرفه ای شوید؟

صندوق های پرچین اغلب به سرمایه گذاران نیاز دارند تا پول خود را برای یک دوره خاص ، اغلب حداقل یک سال سرمایه گذاری کنند. در این دوره سرمایه گذاران قادر به پس گرفتن پول خود نیستند. این دوره قفل نامیده می شود.

حتی پس از آن دوره ، بسیاری از صندوق های پرچین محدودیت های برداشت خاصی دارند که برای تقویت نقدینگی صندوق طراحی شده اند و برداشت ها اغلب فقط در فواصل معینی مانند دوسالانه یا سه ماهه مجاز هستند.

توجه به این نکته حائز اهمیت است که Hedging به تکنیکی برای کاهش ریسک بازار اشاره دارد ، اما بیشتر صندوق های پرچین هدف از بازار بهتر است.

آیا می دانید؟

صندوق نام پرچین با اولین صندوق پرچین در دهه 1940 ابداع شد که سعی در محافظت از مواضع سهام طولانی با موقعیت های سهام کوتاه داشت (همچنین به عنوان استراتژی کوتاه کوتاه شناخته می شود).

صندوق های تامینی چگونه کار می کنند؟

صندوق های پوشش ریسک دارای ویژگی های خاصی هستند که آنها را از سایر صندوق ها مانند صندوق های سرمایه گذاری متمایز می کند. ما برخی از مهمترین ویژگی ها را در زیر فهرست کرده ایم.

1. صندوق های تامینی در طیف وسیعی از بازارهای مالی سرمایه گذاری می کنند. برخلاف صندوق های سرمایه گذاری مشترک که فقط مجاز به سرمایه گذاری در اوراق قرضه و سهام هستند، صندوق های تامینی می توانند به معنای واقعی کلمه در همه بازارهای مالی سرمایه گذاری کنند. یافتن صندوق های تامینی که برای مثال در املاک، کالاها یا فارکس سرمایه گذاری می کنند، غیرعادی نیست. 2. فقط سرمایه گذاران واجد شرایط می توانند در صندوق های تامینی سرمایه گذاری کنند. مقامات نظارتی سعی می کنند از سرمایه گذارانی که بی تجربه هستند یا ریسک های مرتبط با سرمایه گذاری در صندوق های تامینی را درک نمی کنند، محافظت کنند. افراد با ارزش خالص با درآمد سالانه بیش از 200000 دلار در دو سال گذشته یا دارای دارایی خالص بیش از 1 میلیون دلار (به استثنای محل اقامت اولیه آنها) مجاز به سرمایه گذاری در این نوع صندوق ها هستند. 3. «دو و بیست». صندوق های تامینی معمولاً طبق قانون «دو و بیست» از سرمایه گذاران خود هزینه می گیرند، به این معنی که آنها 2 درصد کارمزد مدیریت دارایی و کارمزد عملکرد 20 دلار دریافت می کنند. 4. معاملات اهرمی. اهرم اغلب توسط صندوق های تامینی برای افزایش نتایج معاملاتی خود استفاده می شود. با این حال، هنگامی که معاملات به نفع آنها پیش نمی رود، اهرم بالا می تواند به راحتی منجر به زیان بیش از حد شود.

تماشا کنید: Leverage دوست شماست یا دشمن؟

انواع صندوق های تامینی

انواع مختلفی از صندوق های تامینی وجود دارد که هر کدام سعی می کنند از شرایط خاص بازار و فرصت های معاملاتی استفاده کنند. آنها اغلب بر اساس استراتژی سرمایه گذاری که برای تجارت در بازار استفاده می کنند طبقه بندی می شوند.

بر اساس این طبقه بندی، انواع عمده صندوق های تامینی عبارتند از:

1. صندوق های بلند مدت صندوق های بلند کوتاه نوع اولیه و سنتی صندوق های تامینی هستند. هدف صندوق های کوتاه مدت این است که اوراق بهاداری که عملکرد بهتری از بازار دارند و اوراق بهاداری که عملکرد ضعیف تری دارند، کوتاه شوند. انواع دیگر صندوق های تامینی پس از تشکیل صندوق های کوتاه مدت ظاهر شدند که هدف آنها بهره گیری از سایر استراتژی های سرمایه گذاری نیز می باشد.

2. صندوق های رویداد محور همانطور که از نامشان پیداست، صندوق های رویداد محور تلاش می کنند تا از رویدادهای مختلف بازار که می توانند بر قیمت اوراق بهادار تأثیر بگذارند، مانند تحولات سیاسی، بلایای طبیعی، انتشارات کلان اقتصادی و غیره، استفاده کنند.

3. صندوق های کلان صندوق های کلان یکی دیگر از انواع محبوب صندوق های تامینی هستند که هدف آن کسب سود در نوسانات قیمتی ناشی از رویدادهای کلان اقتصادی است. این نوع صندوق ها برای کاهش ریسک بازار و افزایش عملکرد کلی، در تعدادی از بازارهای مالی مختلف مانند سهام، اوراق قرضه و کالاها سرمایه گذاری می کنند.

4. صندوق های بازارهای نوظهور صندوق های بازارهای نوظهور در اوراق بهادار کشورهای در حال توسعه سرمایه گذاری می کنند که درآمد سرانه نسبتاً پایینی دارند. از آنجایی که اقتصادهای بازارهای نوظهور تمایل دارند کاملاً نوسان داشته باشند، این صندوق ها معمولاً نسبتاً پرخطر هستند اما بازده آنها نیز می تواند بالا باشد.

5. صندوق های آربیتراژ با درآمد ثابت صندوق های آربیتراژ با درآمد ثابت تلاش می کنند از تفاوت قیمت بین اوراق بهادار با درآمد ثابت، مانند اوراق قرضه، خزانه داری یا اوراق تجاری بهره ببرند. از آنجایی که این اوراق را می توان در بورس های مختلف داد و ستد کرد، صندوق های آربیتراژ با درآمد ثابت سعی می کنند آنها را در یک بورس با قیمت کمتری خریداری کنند و در بورس دیگری با قیمت بالاتر بفروشند.

• بیشتر بیاموزید، در دوره ممتاز ما شرکت کنید: تجارت برای مبتدیان

تکنیک های اصلی صندوق تامینی

بسیاری از صندوق های تامینی دارای سابقه ثابت شده در عملکرد بهتر از معیار S& P 500 تا حد قابل توجهی هستند.

چگونه آنها موفق می شوند چنین بازدهی بالایی را به طور مداوم بدست آورند؟

صندوق های تامینی از تکنیک های مختلفی برای افزایش نتایج خود استفاده می کنند، مانند معامله بر روی اهرم که قبلاً در بالا ذکر شد. با این حال، تکنیک های دیگری نیز وجود دارد که ممکن است برای معامله گران خرده فروشی کوچکتر مفید باشد. برخی از آنها را در زیر فهرست کرده ایم.

1. استفاده از مشتقات. صندوق های تامینی اغلب از قراردادهای مشتقه مالی مانند اختیار معامله، قراردادهای آتی و آتی بهره می برند. گزینه ها اغلب با کسری از قیمت ابزار اصلی معامله می شوند و راهی عالی برای کاهش ریسک های خاص بازار (هج) در برابر سایر موقعیت های باز هستند. به طور مشابه، معاملات آتی و آتی اغلب برای گمانه زنی در مورد قیمت های آتی برخی ابزارهای مالی مورد استفاده قرار می گیرند.

2. استراتژی معاملاتی بلند مدت. معامله گران خرد همچنین می توانند از استراتژی سرمایه گذاری کوتاه مدت صندوق های تامینی کلاسیک بهره مند شوند. ابزارهایی را بخرید که روند صعودی دارند و ابزارهای کوتاهی که روند نزولی دارند. به این ترتیب، شما قادر خواهید بود یک سبد سهام خنثی از بازار با بازده بالقوه بالا ایجاد کنید.

3. یک نمونه کارها از معاملات ایجاد کنید. در مورد اوراق بهادار ، بسیاری از معامله گران خرده فروشی اهمیت ایجاد یک سبد معاملات با همبستگی های مختلف را درک نمی کنند. متوسط معامله گر خرده فروشی یا دو یا سه معاملات باز به طور همزمان یا به هیچ وجه تجارت ندارد. از طرف دیگر ، یک معامله گر صندوق پرچین حرفه ای سعی در ایجاد سبد خرید بین 12-20 معاملات دستی دارد که از طریق همبستگی خطر بازار را کاهش می دهد.

4- از معاملات خود بیش از حد استفاده نکنید. در حالی که بسیاری از صندوق های پرچین برای تقویت عملکرد خود از اهرم استفاده می کنند ، آنها هنوز هم می دانند که تجارت بیش از حد بیش از حد راهی امن برای فاجعه است. صندوق های پرچین از نسبت اهرم بسیار بالا 100: 1 ، 200: 1 یا 400: 1 استفاده نمی کنند ، و شما نیز نباید.

5. تجزیه و تحلیل خود را انجام دهید. مدیران صندوق های پرچین بر اساس احساسات تجارت نمی کنند. هر تجارت به طور گسترده مورد تجزیه و تحلیل قرار می گیرد و گاهی اوقات حتی ماهها نیز آماده می شود. در حالی که معامله گران خرده فروشی منابع لازم برای تأمین اعتبار را ندارند ، اما هنوز هم می توانند صبر خود را تمرین کنند ، هر زمان که وقت خود را برای انجام این کار داشته باشند ، بازار را یاد بگیرند و تجزیه و تحلیل کنند.

6. نقاط خروج خود را مدیریت کنید. در حالی که بسیاری از معامله گران خرده فروشی نرخ برنده نسبتاً بالایی دارند ، برخی از آنها هنوز در حال از دست دادن پول در بازار هستند. صندوق های پرچین ضرر و زیان خود را کوتاه کرده و اجازه می دهند سود آنها اجرا شود. آنها پیشاپیش می دانند چه موقع از تجارت با بالاترین سود ممکن خارج می شوند.

خواندن:

سخنان پایانی

صندوق های پرچین موفق می شوند با استفاده از استراتژی های سختگیرانه سرمایه گذاری ، قوانین مدیریت پول و ریسک و تجزیه و تحلیل گسترده بازار فرصت های قابل تجارت ، بازار را به طور مداوم شکست دهند.

آنها می دانند که حتی سودهای کوچک نیز می توانند تا پایان سال به راحتی چند درصد از امتیازات خود را جمع کنند و آنها مصمم هستند که از هر محیط ممکن در بازار پول فشار بیاورند.

در حالی که معامله گران خرده فروشی فاقد منابع صندوق پرچین هستند ، آنها هنوز هم می توانند از تکنیک های خاص صندوق های تامینی مانند استراتژی کوتاه مدت ، معاملات با رویداد محور ، با استفاده از اهرم عاقلانه و مدیریت نقاط خروج استفاده کنند.

به احتمال زیاد ، شما به انواع بازده به دست آمده توسط صندوق های پرچین مشهور جهان یک شبه نخواهید رسید ، اما با این وجود می توانید با پیروی از برخی از نکات ذکر شده در بالا ، عملکرد تجارت خود را به طور قابل توجهی تقویت کنید. ما همچنین توصیه می کنیم که تجارت را برای مبتدیان انجام دهید تا اصول اولیه را ناخن بزنید.

شما ممکن است دوست داشته باشید: چگونه از فارکس محافظت کنیم