درک ارزش زمان پول

مفهوم ارزش زمانی پول برای هر کسی که در فرآیندهای تصمیم گیری برای برخی از جنبه های مهم مالی مانند بودجه بندی سرمایه و ارزش گذاری درگیر است ، ضروری است.

از طرف دیگر ، برای یک وام دهنده مهم است که پیامدهای ارزش زمان پول را نیز درک کند.

به عبارت ساده ، مفهوم ارزش زمان پول بیان می کند که مبلغی که در این زمان فعلی دریافت می شود ، ارزش بالاتری از مبلغ دقیق پول دریافت شده در آینده دارد.

ارزش زمان پول چقدر است؟

فرض کنید من انتخاب Rs را به شما پیشنهاد می دهم. امروز 1،00،000 از من ، یا دریافت همین مبلغ از من بعد از یک سال.

چه تصمیمی می گیرید؟

اگر امروز تصمیم گرفتید مبلغ را بگیرید ، انتخاب صحیحی را انتخاب کرده اید.

2 دلیل وجود دارد که انتخاب گزینه اول بهتر است -

قدرت خرید بالا - به دلیل تورم ، به راحتی می توان در نظر گرفت که مبلغ پول می تواند خدمات و کالاهای بیشتری را از آنچه در آینده می تواند به ما بدهد.

شما اولین گزینه را در مثال قبلی انتخاب کرده اید زیرا می دانید Rs. 1،00،000 می تواند امروز چیزهای بیشتری را برای شما به دست آورد تا یک سال بعد شما را بدست آورد.

خطرات درگیر - چه می شود اگر ، در مثال قبلی ، شما یک سال بعد تصمیم به دریافت پول گرفتید ، اما وقتی به من نزدیک می شوید ، من هیچ پولی برای دادن به شما ندارم؟

اگر پول به کسی قرض دهید ، این نیز می تواند برای شما اتفاق بیفتد ، اما آنها قبل از اینکه بتوانند شما را بازپرداخت کنند ورشکسته می شوند. این نشان می دهد که اگر تصمیم بگیرید که در تاریخ بعدی پول خود را بدست آورید ، سطح مشخصی از ریسک وجود دارد.

با این دو دلیل ، ما می توانیم وجود مفهوم ارزش زمان پول را توجیه کنیم. حال ، اجازه دهید در مورد برخی از مؤلفه ها بحث کنیم که باید بتوانیم ارزش زمان پول را محاسبه کنیم.

اجزای TVM

مؤلفه های اصلی همانطور که در زیر ذکر شد -

1. نرخ بهره/تخفیف (i) - این نرخ تخفیف یا ترکیب است که ما برای محاسبه ارزش فعلی یا آینده آن به مبلغ پول اعمال می کنیم.

2. دوره زمانی (N) - به کل تعداد دوره های زمانی که می خواهیم مقدار حال یا آینده یک مبلغ را محاسبه کنیم ، اشاره دارد. این دوره های زمانی می تواند سالانه ، نیمه سالانه ، سه ماهه ، ماهانه ، هفتگی و غیره باشد.

3. ارزش فعلی (PV) - مبلغ پولی که با اعمال نرخ تخفیف در ارزش آینده هر جریان نقدی بدست می آوریم.

4. ارزش آتی (FV) - مقدار پولی که با اعمال نرخ ترکیبی بر ارزش فعلی هر جریان نقدی به دست می آوریم.

5. اقساط (PMT) - اقساط نشان دهنده پرداخت هایی است که باید به صورت دوره ای پرداخت یا در طول هر دوره دریافت شود. ارزش زمانی که پرداخت ها دریافت می شود مثبت است و زمانی که پرداخت ها انجام می شود منفی می شود.

فرمول ارزش زمانی پول

اگر یک دوچرخه خریدید و فروشنده گزینه ای را برای پرداخت 3،00،000 روپیه، هزینه کل آن، در حال حاضر، یا 3 قسط 1،00،000 روپیه برای سه سال آینده در پایان هر سال به شما بدهد، چه می شود.

اگر اقساط را اضافه کنید و با مبلغ فعلی که باید بپردازید مقایسه کنید، اشتباه است.

چرا؟بیایید با یادگیری دو محاسبه اصلی که در موقعیت‌های ارزش زمانی با آنها مواجه می‌شویم، متوجه شویم.

1. ارزش فعلی (PV)

ارزش فعلی به عنوان ارزش فعلی مبلغی شناخته می شود که در آینده دریافت خواهیم کرد.

اشاره کردیم که قدرت خرید پول به مرور زمان کاهش می یابد. فرمول PV این کاهش را با اعمال نرخ تنزیل بر مبلغی که در آینده دریافت خواهیم کرد، محاسبه می کند.

آموزش کسب ارزش زمانی ایمن تنها در 2 ساعت توسط کارشناسان بازار

با توجه به استفاده از نرخ تنزیل، فرآیند محاسبه ارزش فعلی یک مبلغ پول نیز به عنوان تنزیل مبلغی شناخته می شود.

PV یک مبلغ پول را می توان برای تعیین ارزش فعلی جریان نقدی پیش بینی شده از یک اوراق قرضه، یک سالیانه، یک وام یا هر نمونه ای از این قبیل که در آن قرار است در آینده از شخص ثالث پول دریافت کنید و می خواهید استفاده شود. تا بدانیم که ارزش آن پول امروز چقدر خواهد بود.

با فرمول زیر ارائه می شود -

PV = FV / (1 + i)^n

در اینجا، برای محاسبه ارزش فعلی به سه چیز نیاز داریم:

1. ارزش مبلغی که در آینده دریافت خواهیم کرد چقدر است؟(FV)؛
2. نرخ تنزیل که با آن قدرت خرید پول کاهش می یابد چقدر است؟(من)؛و
3. بعد از چند سال مبلغ مورد نظر را دریافت خواهیم کرد؟(ن).

2. ارزش آینده (FV)

همانطور که از نامش پیداست، FV ارزش مبلغی پول را در زمانی در آینده نشان می دهد.

این محاسبه برای سرمایه‌گذاران و کسب‌وکارهایی که می‌خواهند ارزش آینده سرمایه‌گذاری‌های بالقوه خود را بدانند تا یک تصمیم سرمایه‌گذاری خوب بگیرند، مفید است.

فرمول FV توسط -

FV = PV (1+i) n

این فرمول فقط به سه چیز نیاز دارد تا به ما ارزش آینده بدهد:

1. در حال حاضر چقدر پول داریم؟(PV)؛
2. نرخ بهره فرضی که در آن رشد خواهد کرد چقدر است؟(من)؛و
3. بعد از چند سال به پول نیاز خواهیم داشت؟(N)

برنامه های ارزش زمان پول

مفهوم ارزش زمانی پول در هر شرایطی که یک طرف دریافت کند یا مبلغ پول را به شخص ثالث دریافت کند یا پرداخت کند ، مرتبط است.

گفته می شود ، اجازه دهید در مورد دو موقعیت روزمره بحث کنیم که ممکن است مجبور شویم مفاهیم ارزش زمانی پول را به کار بگیریم.

وام emis

EMIS ، کوتاه برای اقساط ماهانه برابر ، روش اصلی بازپرداخت وام را تشکیل می دهد.

نیاز به مفهوم مقدار زمان هنگام محاسبه ارزش EMI ها بوجود می آید. بگذارید به مثالی که قبلاً در مورد آن صحبت کرده بودیم برگردیم.

طبق مثال ، شما برای خرید دوچرخه به ارزش Rs رفتید. 3،00،000 و فروشنده انتخابی را به شما می دهد.

1. شما یا اکنون 3،00،000 روپیه پرداخت می کنید ، یا
2. در پایان هر سال برای سه سال آینده اقساط 1،00،000 روپیه را انتخاب کنید.

بیایید هر انتخاب را یک به یک ارزیابی کنیم.

مورد اول بسیار ساده است ، درست است؟شما فقط می توانید Rs را پرداخت کنید. 3،00،000 این لحظه ، اما این مبلغ بسته به درآمد و وضعیت مالی شما می تواند باعث پس انداز شما شود.

اکنون ، برای دوم ، اگر Rs پرداخت کنید. 1،00،000 در پایان هر سال به مدت سه سال ، این ممکن است باعث پس انداز خود بیشتر شود زیرا همانطور که آموخته ایم ، ارزش پول با گذشت زمان افزایش می یابد.

بنابراین ، واضح است که حتی اگر ما سه قسط Rs را بپردازیم. 1،00،000 هرکدام ، ارزش مؤثر این اقساط در آینده می تواند بسیار بیشتر باشد.

به این دلیل است که اقساط مقادیر فعلی نیستند ، در حالی که Rs. 3،00،000 ارزش فعلی خرید شماست.

همیشه باید اطمینان حاصل کرد که آنها یا دو ارزش آینده یا دو ارزش فعلی را برای تصمیم گیری صحیح سرمایه گذاری مقایسه می کنند.

بنابراین ، برای تصمیم گیری صحیح ، باید ارزش فعلی همه اقساط را ارزیابی کنید ، ارزش آنها را اضافه کنید و سپس آن مقدار را با قیمت فعلی محصول مقایسه کنید تا ببینید چقدر علاقه به محصول پرداخت می کنید.

این تکنیک برای هر وام مرتبط است-از وام خانه گرفته تا خرید ساده سیستم های خانگی لوازم خانگی. می توانید در مورد محاسبه EMI ها به روشی آسان بخوانید.

ارزش سرمایه گذاری در اوراق قرضه

فرمول PV هنگام محاسبه عملکرد به بلوغ (YTM) یک پیوند نقش محوری را ایفا می کند.

عملکرد بلوغ چیست؟

به زبان ساده ، YTM نرخ بازده است که در صورت نگه داشتن اوراق به بلوغ ، بازده پیش بینی شده به یک سرمایه گذار را نشان می دهد.

این را در نظر بگیرید - فرض کنید یک سرمایه گذار می خواهد در یک امنیت سرمایه گذاری کند که حداقل 10 ٪ آنها را به آنها بدهد.

چگونه سرمایه گذار قادر خواهد بود تصمیم بگیرد که آیا اوراق قرضه ای که می خواهند خریداری کنند به آنها بازده زیادی می دهد؟

ساده! محاسبه YTM نیاز به محاسبه PV از هر جریان نقدی از اوراق قرضه به سرمایه گذار دارد.

بنابراین ، سرمایه گذار می تواند نرخ YTM را با نرخ بهره مورد نظر خود مقایسه کند تا تصمیم بگیرد که آیا اوراق قرضه خرید مناسبی برای آنها است یا خیر.

به این ترتیب ، مفهوم ارزش زمان برای یک سرمایه گذار که به دنبال خرید اوراق بهادار در آینده است ، ضروری است.

همچنین می توانید اطلاعات بیشتر در مورد بازده YTM و Bond را در اینجا بخوانید.

همچنین می توانید از برنامه Kredent Money استفاده کنید تا ارزش آینده وجوه متقابل خود را بدانید.

غذای اصلی -

• ارزش زمان پول مفهوم مهمی است که باید در صورت ارتباط با زمینه های مالی ، درک کند.
• ارزش زمان پول بر اساس این اصل کار می کند که امروز پول بیش از همان مبلغ دریافت شده در آینده ارزش دارد.
• 5 مؤلفه اصلی ارزش زمان وجود دارد - نرخ ها ، دوره های زمانی ، ارزش فعلی ، ارزش آینده و پرداخت ها.
• مقدار فعلی (PV) به عنوان ارزش فعلی مبلغی که در آینده دریافت خواهیم کرد شناخته می شود.
• ارزش آینده (FV) در آینده ارزش مبلغ پول را در آینده نشان می دهد.
• مفاهیم ارزش فعلی و آینده برای بسیاری از موقعیت های روزانه شامل مبادله پول ضروری است.

آیا می دانید که امور مالی رفتاری بر قیمت سهام شما تأثیر می گذارد؟

مالیات شرکت در هند

مارپیچ های

Eleamarkets (ELM) یک درگاه کامل بازار مالی است که در آن کارشناسان بازار برای گسترش آموزش مالی ، این برنامه را به دست آورده اند. ELM دائماً با روشهای جدید آموزش و فن آوری ها آزمایش می کند تا آموزش مالی مؤثر ، مقرون به صرفه و در دسترس همه باشد. می توانید در توییتر Eleamarkets با ما در ارتباط باشید.